Jak investovat

Investice jsou finanční prostředky, které byly investorem vloženy do konkrétního projektu za účelem jejich zhodnocení a výnosu.

Je nesporné, že s vynaložením investice investor vždy podstupuje určitou míru rizika. Nicméně toto riziko by mělo být vyváženo požadovaným výnosem.

Jako investice se v ekonomii označuje ta část příjmu, která je vložena do kapitálu. Tedy do dlouhodobých statků, které nepřinášejí okamžitý prospěch, ale umožní zvýšení produkce statků v budoucnosti. Ekonomický subjekt – stát, podnik nebo jednotlivec – tak odloží část své současné spotřeby (úspor) za účelem získání budoucího užitku. Budoucí užitek či výnos může být peněžního nebo nepeněžního charakteru.

Investování má tedy za cíl odložit současné prostředky tak, aby přinejmenším neztratily svou hodnotu, v lepším případě, aby jejich hodnota vzrostla.

V zásadě se rozlišují investice na:
a) reálné – investice do drahých vín, do zlata, drahých kovů, nemovitostí apod.
b) finanční – peněžní vklady, stavební spoření, akcie, dluhopisy, podílové listy, nemovitostní aktiva, deriváty apod.

Dělení investic podle doby trvání:
a) krátkodobé – do 1 roku
b) dlouhodobé – nad 1 rok

K posouzení výnosu investor využívá k tzv. investorský trojúhelník, kdy se hodnotí vztahy mezi výnosem, rizikem a likviditou.
Obecně však platí tato investiční pravidla:
- čím vyšší riziko, tím vyšší výnos
- čím nižší riziko, tím nižší výnos
- čím nižší výnos, tím větší likvidita
- čím vyšší výnos, tím nižší likvidita
- čím vyšší likvidita, tím nižší riziko
- čím nižší likvidita, tím vyšší riziko

Do akcií z celého světa můžete investovat s podílovými fondy, plně online v Internet Bance nebo Smart Bance.

Pojmy spoření a investování jsou často zaměňovány. I když mají mnoho společného, existuje mezi nimi zásadní rozdíl.

V první řadě je třeba si vysvětlit rozdíl mezi investováním a spořením. Spoření spočívá v pravidelném ukládání peněz na bankovní či spořicí účet a jejich postupné zhodnocování, přičemž předem známe výsledek. Naproti tomu investování umožňuje nepřímo se podílet na hospodářském úspěchu (ale i neúspěchu) firem a celé ekonomiky, a tak dosáhnout atraktivního zhodnocení vložených peněz. Při investování nemáte garanci zhodnocení vložených prostředků a je nutné počítat s rizikem, že investice nedosáhne očekávané výkonnosti. Na druhou stranu však můžete dosáhnout mnohem vyššího výnosu, než jste očekávali.

Pokud preferujete jistotu před rizikem, jsou pro Vás vhodnější spořicí produkty, například spořicí účty nebo termínované vklady. Nevýhodou spořicích produktů je kromě nižšího úročení také povinnost zaplatit z připsaných úroků daň 15 %. U investic se můžete této povinnosti vyhnout, pokud budete investici držet déle než šest měsíců.

Zajímavým produktem, který v sobě spojuje poměrně vysoký výnos s nízkým rizikem, je stavební spoření. Při jeho správném nastavení a optimálním využití státní podpory se může zhodnocení pohybovat kolem 6 % p. a. Takového zhodnocení je možné dosáhnout při spoření trvajícím alespoň 6 let, přičemž po tuto dobu nemůžete s penězi nakládat.

Pokud jste ochoten riskovat i velké výkyvy ve vývoji investice, můžete v dlouhodobém horizontu dosáhnout vyššího zhodnocení vložených peněz. Jednou z možností jsou podílové fondy.

U akciových fondů se průměrné zhodnocení pohybuje kolem 6–12 % p. a., pro dosažení tohoto výnosu je ovšem třeba investovat dlouhodobě. Pravidelné investování riziko snižuje. Při jednorázové investici je samozřejmě riziko nižšího, nebo dokonce negativního zhodnocení vyšší.

Dluhopisové fondy dosahují průměrné výnosnosti okolo 2–6 % p. a. Fondy peněžního trhu jsou mezi negarantovanými finančními produkty nejméně rizikové, a proto mají podobnou výnosnost jako spořicí účty.

Vedle podílových fondů máte možnost zhodnocovat své peníze i další formou investic, jako jsou například investice do drahých kovů, nemovitostí apod. Pokud nejste v daném oboru profesionálem, nelze tyto druhy investic doporučit. Riziko ztráty je zde příliš vysoké.

Při každé investici je navíc třeba myslet na diverzifikaci, tedy rozložení investice. Není dobré investovat celou částku do jednoho produktu, ať už se jedná o akcie nebo jiné komodity.

Podstatou finančního plánování každé domácnosti by měla být tvorba rezerv na očekávané, ale i na neočekávané výdaje.

Ještě než se rozhodnete, kam své peníze pošlete „vydělávat“, je třeba znát odpovědi na tři důležité otázky. Ta první je, proč chcete rezervy vytvářet. Možností je mnoho, může jím být například rodinná dovolená, nové bydlení nebo polštář pro případ ztráty zaměstnání.

Druhá otázka je, jak dlouho budete peníze odkládat. Ke stanovení cíle patří i jasný časový horizont.

Třetí otázkou je Váš vztah k riziku a jste schopni zvládnout případný mírný pokles Vaší investice.

Při rozhodování, kam s penězi, využijte tzv. investiční trojúhelník, jehož vrcholy jsou výnos, riziko a likvidita. Výnos říká, o kolik se prostředky zhodnotily. A platí, že výnos je úměrný riziku – čím vyšší výnos, tím vyšší riziko. Riziko představuje možný problém či neúspěch. Čím vyšší je riziko, tím je pravděpodobnější, že se investice nebude vyvíjet podle našeho očekávání. A likvidita je schopnost převést naspořené prostředky zpět na peníze.

Do čeho investovat?
Podílové fondy patří mezi stále oblíbenější investice. Jejich výhodou je transparentnost, variabilita a poměrně vysoká likvidita, protože investiční společnost musí do určité doby převést prostředky z podílového fondu na běžný účet klienta.

Zatímco pořízení jednoho dluhopisu či jedné akcie může být poměrně nákladné, v případě fondů lze nakupovat už od pár stokorun. Je však nutné počítat s poplatky. Nejčastěji se hradí vstupní poplatek a poplatek za správu. Díky přísné legislativě se nemusíte obávat, že by mohl být podílový fond vytunelován nebo zkrachoval.

Oproti nákupu akcií mají podílové fondy ještě jednu výhodu, a to diverzifikaci. To znamená, že „nemáte všechna vajíčka v jednom košíku“. Nesázíte tak jen na jednu nebo několik firem, ale rozkládáte své peníze do více příležitostí. Ideálně by portfolio mělo být složeno z několika fondů tak, aby odpovídalo Vašemu investičnímu horizontu i rizikovému profilu.

Výnosný, ale dynamický. Takový je svět akcií

Nejprve je potřeba vysvětlit si základní pojmy, s nimiž budeme operovat. Co jsou to vlastně akcie? Akcie jsou cenné papíry, které vydává akciová společnost. Vlastnictví akcií přináší svému majiteli, tedy akcionáři, jistá práva. Především může dostávát pravidelný podíl na zisku dané společnosti, a to v podobě dividend. Díky akciím má právo jejich majitel hlasovat na valné hromadě společnosti. Akcionář ovšem sám neručí za závazky firmy.

Existuje několik různých typů akcií. Rozlišují se akcie na majitele, u nichž není nutné hlásit převody jednotlivým akciovým společnostem. Takové akcie nejvíce vyhovují těm, pro které je hlavním požadavkem anonymita investora. Na rozdíl od akcií na majitele jsou akcie na jméno svázány s konkrétní osobou, jsou registrované a jejich převoditelnost může být omezena stanovami společnosti. Bráno z hlediska fyzického druhu se pak rozlišují akcie listinné, tedy klasicky papírové, a akcie zaknihované, které jsou evidovány pouze v podobě seznamů a dat.

Jak na investice do akcií?

Investovat do akcií je možné na mnoha burzách rozmístěných po celém světě. V dnešní době k tomu stačí mít internetové připojení a účet u brokera, neboli burzovního makléře, přes který se akcie nakupují. Na první pohled je tak tento trh otevřený všem zájemcům.

Pamatujte na to, že investice do akcií si žádá rozvážnost. Základní chybou, které se nezkušení investoři dopouští, je předčasné stažení prostředků z investic a obecně příliš unáhlené reakce na kolísání trhu. U investování do akcií je nezbytně nutné zachovat chladnou hlavu a nerušit investice při prvním zakolísání trhu. Už při prvních úvahách o nákupu proto doporučujeme zvážit, jak budete postupovat při poklesu hodnoty o 5, 10, 20 i více procent, a později ve vypjatých situacích mít tato rozhodnutí na paměti.

Nákup akcií se jako dlouhodobě nejvýnosnější druh investic vyplatí především investorům, kteří jsou ochotni podstoupit určitá rizika. Sledovat vývoj trhu na denní bázi nebo plánovat zhodnocení peněz v horizontu pouze jednoho roku se může ukázat jako ztráta času. Pro krátkodobé investice existují jiná, efektivnější řešení.

Důležitým aspektem investování do akcií je fakt, že jsou obvykle obchodovány v cizích měnách. Je tedy nezbytné počítat předem s proměnlivými směnnými kurzy a tedy měnovým rizikem.
 

V sázce jsou nejen peníze

Orientace na trhu k zajištění zisku vyžadují Vaši plnou pozornost a dokážou stát překvapivě mnoho energie. Méně zkušení investoři nebo investoři, kteří péči o portfolio mohou věnovat omezené množství času, obyčejně volí bezpečnější cestu přes podílové fondy či brokery. Za určitý poplatek lze díky nim získat know-how a najdete-li si důvěryhodného správce, i výhodu větší diverzifikace rizik. To znamená, že nevložíte všechny své finanční prostředky do jednoho podniku. Vždy je potřeba rozložit investice do většího množství aktiv. Tím se zmírňuje nebezpečí dopadu výkyvů na finančním trhu na předpokládaný výnos.
 

Různé typy investičních strategií

Existuje celá řada strategií, které může investor zaujmout. Představme si alespoň několik základních typů:

Výnosová strategie se zaměřuje na výběr takových akcií, jejichž dividendy budou spolu s růstem kurzu dosahovat pravidelně, byť mírně rostoucího výnosu na trhu.

U růstové strategie se investor soustředí na skupování podhodnocených akcií, u nichž ale samozřejmě předpokládá budoucí nárůst hodnoty. Nejčastěji se jedná o akcie nových firem nebo společností s finančními nebo právními problémy. Tento způsob obchodování akciemi s sebou nese vysoké riziko ztráty.

Aktivní investování je postaveno na častých změnách a přesunech finančních prostředků v rámci akciového trhu, a to i několikrát do roka. Tento přístup vyžaduje obzvlášť informovaného investora, který dokáže posoudit především střednědobé trendy na trhu.

Nejrizikovější z jmenovaných strategií je pak trading. Očekávané zisky, ale i ztráty, se fixují při malých cenových změnách, odvozených od technické analýzy dat. Předpokládaný výnos u takové operace je sice vysoký, pohybuje se v desítkách, ale i stovkách procent, stejně vysoké je ovšem i riziko ztráty.
 

Nejčastější chyby začínajícího investora

Největší chybou, kterou můžete udělat, je vložit všechny své prostředky do jediného podniku. Pro omezení rizik je nesmírně důležité rozložit své finance mezi různé akciové společnosti neboli diverzifikovat své portfolio.

Pamatujte také na to, že akciový trh je velice proměnlivý. Pro začínajícího investora je obtížné rozeznat, zda vzrůstající trend té které společnosti bude setrvalý, nebo zda se blíží svému konci a bude následovat pokles hodnoty akcií.

Zisk se vždy hodnotí podle reálně vydělaných peněz, ne podle bodů v investičním portfoliu. Dobrý investor pozná okamžik, kdy je vhodné akcie prodat a získat reálný finanční obnos. Dokud totiž nedojde k prodeji akcií, mohou kdykoli ztratit svou hodnotu a zhatit výnos celé investice.

Nejjednodušší a nejvýhodnější cesta vede přes podílové fondy

Nízké provize, jistotu domácí měny, na míru zvolený poměr rizikových a konzervativních investic i perfektní znalost trhu v sobě skrývá nabídka podílových fondů. Nabídku podílových fondů najdete v téměř každé větší bankovní instituci.

Můžete tak jednoduše přizpůsobit rozložení prostředků svým představám o ideální strategii a investičních cílech. Uleví se tak Vašemu rozhodování, aniž byste přišli o kontrolu, kterou nad svými investicemi máte. Navíc, v MONETA Money Bank můžete své peníze z fondu obdržet už do 5 pracovních dnů.

Rámcovou smlouvu, která upravuje podmínky o obstarání koupě nebo prodeje cenných papírů (podílových listů), pohodlně podepíšete v internetovém bankovnictví. Investice do akcií jsou tak u nás pomocí akciových podílových fondů hotové v řádu desítek minut a přehled o výnosech získáte kdykoli i ve své Smart Bance.

Investujte už dnes pomocí své Internet Banky, Smart Banky nebo se staňte novým investorem na kterékoli z našich poboček.